Error de coneccion

Tengo instalado en el servidor:
Wind.Server 2003 St.Ed. y SQL Server 2000
Al ejecutar la aplicacion que esta en una carpeta compartida en el
servidor
desde una terminal de la red, me da error en la coneccion (desde el
servidor
o la maquina de desarrollo se conecta bien)
Al iniciar la aplicacion, el SO me dice que
"se esta ejecutando la aplicacion en en un contexto de confianza parcial"
y al intentar la coneccion con la db el mensaje es el siguiente
"Error de solicitud de permiso de tipo
System.Data.SqlClient.SqlClientPermission, System.Data,
Version=1.0.5000.0,
Culture=neutral, PublicKeyToken·7a5c561934e089"
mscorlib

Que debería configurar para poder conectarme correctamente?
Gracias-

Gracias por la respuesta Maxi. Revise lo que me dijiste y en el servidor
SQL
estan estos valores:
en Propiedades, solapa Security
Autentication --> SQL Server and Windows
Audit level > None
Start and run SQL Server in > System Account
y en Edit SQL Server Registration properties
Connection > Use Windows authentication

no puedo cambiar el tipo de autenticacion en el servidor porque me "cargo"
el sistema de la empresa.
Hay alguna cosa que pueda probar o modificar su configuración para poder
realizar la coneccion al SQL Server desde una carpeta compartida de la
red.
Gracias nuevamente.