Formatear Unidad de Memoria USB: FAT o NTFS

Buenas tardes. Tengo una gran duda. Adquirí una memoria portátil USB de 1
GB Platinum (BestMedia). Ha dado problemas y la he descambiado, sin
demasiados problemas con la tienda. Pero mi duda surge porque me indican
que su mal funcionamiento (era tremendamente lenta al copiar archivos,
cada dos por tres dejaba de ser reconocida por el equipo indicándote que
debía darle formato y además perdía los archivos) era debido a que la
había convertido a NTFS (tengo dos memorias más de otras marcas y siempre
he usado ese sistema en ellas por la posibilidad de compresión de
archivos).
Me indican que ese tipo de memorias no deben formatearse a NTFS sino
mantener el FAT original. ¿Es cierto?
¿Puedo formatear a NTFS?
Gracias.